華夏基金總經(jīng)理湯曉東
中國經(jīng)濟網(wǎng)北京1月16日訊 今年正值公募基金行業(yè)成立二十周年,在這個值得紀念的日子里,中國經(jīng)濟網(wǎng)制作“公募基金踐行二十周年”大型專題呈現(xiàn)給廣大投資者。
華夏基金總經(jīng)理湯曉東就公募基金行業(yè)20周年發(fā)表如下寄語:
感恩信任 回報未來
2018年正值公募基金行業(yè)發(fā)展20周年,又恰逢改革開放40周年,意義重大。
鑒古方能知今,回看走過的路,才能更好遠眺前行的路。20年前,伴隨著改革開放的進程,以華夏基金等“老三家”基金公司的成立為標志,中國第一批基金管理公司誕生。從1998年到2018年,中國基金業(yè)從無到有,從小到大,發(fā)展成為資本市場的中流砥柱。特別是基于信托責任的制度化安排,使公募基金成為“大資管”行業(yè)中,投資者權(quán)益保護最充分、市場最規(guī)范、系統(tǒng)性風險因素最少的資產(chǎn)管理行業(yè)。有人說,基金行業(yè)就像透明的魚缸,一舉一動都受到監(jiān)管者、投資人以及媒體的監(jiān)察,不利于和其他資產(chǎn)行業(yè)競爭。但我相信,越規(guī)范,才能走得越遠。
滴水觀滄海。通過兩組數(shù)據(jù),我們可以大致勾勒出基金行業(yè)20年的發(fā)展成績。
中國證券投資基金業(yè)協(xié)會最新統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示,截至2017年11月底,我國境內(nèi)共有基金管理公司113家,其中中外合資公司45家,內(nèi)資公司68家;取得公募基金管理資格的證券公司或證券公司資管子公司共12家,保險資管公司2家。以上機構(gòu)管理的公募基金資產(chǎn)合計11.41萬億元。
另外一組數(shù)據(jù)也是基金業(yè)協(xié)會做的統(tǒng)計:自開放式基金成立以來,偏股型基金年化收益率平均為16.18%,超出同期上證綜指平均漲幅8.50個百分點;債券型基金年化收益率平均為7.64%,超出現(xiàn)行3年期銀行定期存款基準利率4.89個百分點。公募基金累計向持有人分紅達1.66萬億元,為長期信任公募基金的投資者創(chuàng)造了可觀的回報。
作為國內(nèi)最早成立的基金公司之一,華夏基金成立于1998年4月9日,同年5月,公司第一只產(chǎn)品——華夏興華基金上市交易。20個春夏秋冬,華夏基金始終懷揣著夢想和對持有人的感恩之心,砥礪前行,在激烈的市場競爭中,保持了公司在基金業(yè)的領(lǐng)先地位,從管理1只20億元的基金起步,發(fā)展成為綜合性、全能型的資產(chǎn)管理公司,服務(wù)范圍覆蓋多個資產(chǎn)類別、行業(yè)、國家和地區(qū),構(gòu)建了以公募基金和機構(gòu)業(yè)務(wù)為核心,涵蓋華夏香港、華夏資本、華夏財富的多元化資產(chǎn)管理平臺,管理資產(chǎn)規(guī)模突破1萬億元,服務(wù)客戶接近5000萬戶。
華夏基金成立伊始,就確立了“為信任奉獻回報”的企業(yè)宗旨,二十年風雨,始終如一。因為我們深知,為持有人奉獻回報是我們最重要的使命,離開這一點,一切都沒有意義。
這不僅是理念,更是結(jié)果。華夏基金珍惜持有人的每一分投資和每一份信任,勤勉盡責地為持有人提供優(yōu)質(zhì)的投資理財產(chǎn)品和服務(wù),創(chuàng)造長期、穩(wěn)定的投資回報。成立以來,華夏基金分紅總額1350億元,是國內(nèi)首家分紅額超千億的基金公司。
公募基金經(jīng)過二十年的發(fā)展,所處環(huán)境發(fā)生了較大變化,機構(gòu)、居民資產(chǎn)配置需求逐步增加,投資品種不斷豐富,市場對公募基金的認可度持續(xù)提升,公募基金正在迎來嶄新的發(fā)展階段。
我國正處在資產(chǎn)管理大時代的風口,未來基金行業(yè)的發(fā)展方向主要是:
一是拓寬資金來源,推動養(yǎng)老金、海外資金等長期資金入市,為資本市場提供穩(wěn)定的資金來源。以A股納入MSCI指數(shù)為標志,市場雙向開放進入新階段,長期穩(wěn)定的國際資金大舉進入可能改變境內(nèi)市場的原有估值模式和投資風格。特別是公募基金行業(yè)作為養(yǎng)老金投資管理的主力軍,應(yīng)主動融入養(yǎng)老金事業(yè)改革進程,擔負起時代賦予的歷史重任,參與服務(wù)養(yǎng)老金體系建設(shè),在養(yǎng)老金第三支柱的建設(shè)過程中發(fā)揮應(yīng)有的作用,促進我國養(yǎng)老金體系健康可持續(xù)發(fā)展,助力應(yīng)對人口老齡化挑戰(zhàn)。
二是全面提高投資研究能力,堅持長期投資、價值投資,為投資者創(chuàng)造長期、穩(wěn)定的投資回報;鹦袠I(yè)的本源就是“受人之托,代人理財”,投資能力是我們的立身之本,只有持續(xù)創(chuàng)造回報才能贏得投資者長久信任。
三是增強資產(chǎn)配置能力。隨著FOF出臺、養(yǎng)老金入市,基金公司需從單一的上游產(chǎn)品供應(yīng)服務(wù)延拓到為客戶提供專業(yè)的理財解決方案,由精細化投資到配置化多資產(chǎn)投資,需要引進國際上先進的資產(chǎn)配置框架和方法論,以提高資產(chǎn)配置能力。
四是多元化、特色化的產(chǎn)品供給。基金公司作為投資策略和產(chǎn)品的供給者,將在現(xiàn)有基金類別中不斷細化,提供多元化的產(chǎn)品選擇。如權(quán)益類產(chǎn)品可根據(jù)投資目標、投資范圍、投資風格、投資策略等劃分,債券類產(chǎn)品可根據(jù)投資目標、信用策略、久期策略、投資地區(qū)、管理方式等細化。
五是推動行業(yè)創(chuàng)新,拓寬投資范圍,增加投資工具,允許REITs基金推出、加強衍生品工具的使用、放松商品基金的監(jiān)管、允許多資產(chǎn)配置基金等。
六是強化社會責任投資。基金公司等機構(gòu)應(yīng)充分發(fā)揮買方優(yōu)勢,積極踐行社會責任投資,一方面,通過市場化資源配置的方式,讓資金流向環(huán)保、可再生能源等行業(yè),為經(jīng)濟可持續(xù)發(fā)展提供長期資金,積極促進實體經(jīng)濟基本面的持續(xù)優(yōu)化,助力中國經(jīng)濟在下一個十年中勝出,另一方面,基金公司要秉承做積極的股東理念,充分發(fā)揮基金公司在上市公司治理中的作用,真正從投資者權(quán)益出發(fā),為投資者創(chuàng)造可持續(xù)的投資價值。
針對基金行業(yè)的這些發(fā)展趨勢,華夏基金在業(yè)務(wù)布局、產(chǎn)品規(guī)劃等方面已經(jīng)做了相應(yīng)布局。
一是繼續(xù)完善全面化、標準化、特色化的底層產(chǎn)品布局,從市場、投資標的、投資策略、風險收益特征等多維度擴充產(chǎn)品線,全面覆蓋底層產(chǎn)品,以滿足有資產(chǎn)配置能力的大型機構(gòu)投資者需求。
二是通過國際先進策略和本土自研結(jié)合等方式強化資產(chǎn)配置能力,為機構(gòu)客戶提供定制化解決方案,特別是為中小型機構(gòu)客戶提供資產(chǎn)配置服務(wù)。
三是為高凈值客戶提供一對一定制服務(wù),如華夏財富可通過財務(wù)顧問提供一對一的定制化服務(wù),華夏資本將在非標投資、一級市場股權(quán)投資等方面不斷擴充產(chǎn)品的投資標的范圍,匹配客戶在風險收益特征、產(chǎn)品運作偏好上的需求。
四是通過智能投顧、FOF,為個人客戶提供高水平的資產(chǎn)配置服務(wù)。近期,我們推出了查理智投,借助人工智能技術(shù),通過客戶畫像和場景定位精準挖掘客戶實際需求;同時,借助算法和模型匹配相關(guān)配置方案。我們希望以低成本提供個性化的智能投顧服務(wù),滿足每個投資者在不同人生階段、不同風險收益偏好的需求。
五是適應(yīng)資本市場國際化的趨勢,華夏基金近年也和越來越多的國際機構(gòu)強強聯(lián)合,例如,華夏在基金行業(yè)中率先進入UNPRI組織,積極踐行ESG原則在投資中的應(yīng)用;華夏和PanAgora(磐安資產(chǎn)管理公司)、Russell(羅素投資)等海外知名公司合作,多方位探索國際先進投資策略的引入和本土化應(yīng)用。此外,華夏還攜手微軟,探索人工智能在量化投資和主動管理上的應(yīng)用;鹦袠I(yè)雖然是“以人為本”的行業(yè),但也要多利用“科技賦能”,用人工智能放大人類智慧,為投資者創(chuàng)造更多價值。
不忘初心,方得始終。站在基金行業(yè)20周年的關(guān)鍵時點,華夏基金“感恩信任 回報未來”,珍惜持有人的每一分投資和每一份信任,勤勉盡責地為持有人提供優(yōu)質(zhì)的投資理財產(chǎn)品和服務(wù),全面提高投資研究能力,創(chuàng)造長期、穩(wěn)定的投資回報。
(責任編輯:康博)